马斯克和美国SEC纷争再起 双方能否在庭外和解？

特斯拉首席执行官埃隆马斯克(Elon Musk)周四在法庭上与美国证券交易委员会(Securities and Exchange Commission)举行了一场听证会。金融监管机构指控马斯克通过今年早些时候在推特上发布公司信息，违反了先前和解协议的条款。而马斯克则声称他没有做错任何事。

美国证券交易委员会前检察官埃利奥特-卢茨克(Elliot Lutzker)认为，该机构将妥协，不会将马斯克从首席执行官职位上撤下，但马斯克必须支付远远高于他去年为解决他与美国证券交易委员会原始纠纷而支付的2000万美元的罚款，该争议源自首席执行官发布的臭名昭著的“资金担保”推文，当时他声称要将特斯拉私有化。

卢茨克不认为马斯克会保持“安静”，“除非他放弃推特。”

新一轮争端

最新一轮的争端发生于2月19日，当时马斯克向他的超过2400万推特粉丝发表推文：“特斯拉在2011年没有生产一辆汽车，但2019年将生产约50万辆。”

他后来发了一封澄清声明：“我的意思是说2019年底的年化生产率可能在50万左右，即每周10万辆。一年的交付量估计仍约为40万。”

周三晚上，特斯拉重申其2019年全年预计交付360,000至400,000辆汽车，同时报告了令人失望的第一季度交付情况，约63,000辆电动汽车，远低于分析师预期的76,000辆。

因此，要达到其指导的低端，特斯拉将需要在2019年向客户交付297,000辆额外的车辆，或平均每季度99,000辆。这比特斯拉在任何一个季度的交付量都要多，在2018年第四季度的记录是90,700辆。

法官艾莉森-内森(Alison Nathan)周三在曼哈顿联邦法院听取了口头辩论，但没有立即做出裁决，她要求特斯拉和美国证券交易委员会试图在两周内解决他们的分歧。

内森说，她“非常担心，无论我在这里作何决定，都无法解决这个问题。”内森命令双方“深呼吸，保持理性”并找出解决方案。

内森告诉马斯克和美国证券交易委员会，蔑视指控是件十分严肃的事情。她说，无论你是“小市民”还是“亿万富翁”，每个人都必须遵守法律。

作为回应，马斯克在一份声明中说：“我非常尊重内森法官，我对她今天的决定感到高兴。有问题的推文是真的，但对股东来说并不重要，也绝没有违反我与美国证券交易委员会的协议。我们一直认为，我们应该能够直接解决与美国证券交易委员会的任何分歧，而不是向法院提起诉讼。今天，这正是内森法官所指示的内容。”

可能的结果

CNBC向卢茨克了解了此案的情况，他现在是Davidoff Hutcher&Citron的公司和证券合伙人。

“当他们进入和解程序时，证券交易委员会认为他们会解决问题。马斯克认为他的推文没有必要得到预先批准。 他错了。”

他认为美国证券交易委员会可能不得不退回蔑视诉讼。

“很明显双方现在都想要和解，”卢茨克说。

“美国证券交易委员会希望遵守和解协议，马斯克的律师希望美国证券交易委员会放弃他们提起的藐视法庭的诉讼，因为他不是多次违反证券法律的违法者。”

但他也认为马斯克的律师对他们的论点的偏见有点大。“他们一直说美国证券交易委员会违反了第一修正案权利。这太过分了。 这不是仇杀。”

接下来会发生什么？

如果双方能够达成协议，卢茨克希望将罚款作为协议的一部分。

“如果双方达成协议，马斯克蔑视法庭的指控，暂停或禁止马斯克的领导职务的指令将被撤销。马斯克将需要支付高额罚款，远远超过已支付的2000万美元。他们将再次达成和解，法院将会批准。但是马斯克能否遵守协议是值得怀疑的，除非他放弃推特。”

如果美国证券交易委员会和马斯克未能达成协议，卢茨克预计法院将试图在不损害特斯拉股东的情况下处理针对马斯克的行为。

他说：“法院将试图做出一些不会对特斯拉股东造成不利影响的决定。”

“我不认为他们会撤销他首席执行官的职务，因为他没有做任何犯罪行为。很可能会有大笔罚款。作为首席执行官，马斯克可能会短期停职。他们已经取消了他作为董事会主席的权利，并让公司推荐人选取代他的董事长职位。他们不会撤销他首席执行官的原因是他是特斯拉的灵魂，无论他是好是坏。”

而汽车研究研究所编辑Paul Ingrassia在CNBC的The Exchange“上说到：”法院和证券交易委员会在这方面的动作有点畏手畏脚，因为如果你愿意，可以因为违反与美国证券交易委员会的协议而将他从公司中解雇或从现在开始禁止他开办任何上市公司，“”他被视为特斯拉的精髓。这是他的心血结晶。他不仅是公众人物，也是背后的创造天才。

卢茨克补充说，从长远来看，美国证券交易委员会需要重新审视其政策，允许上市公司高管利用社交媒体作为与股东沟通的手段。

他表示，无论是推特，Facebook还是其他平台，“我认为他们之前并未设想社交媒体将成为与股东沟通的唯一或主要手段，尤其是首席执行官。”

（文章来源：智通财经网）